DeFi，或去中心化金融，是传统金融服务的替代方案。它们基于在以太坊等区块链平台上使用智能合约。金融技术专家Sergey Kondratenko表示，该平台为分散访问各种金融服务开辟了可能性。

这位专家指出，如今DeFi协议提供以下金融服务，这些服务是在没有政府监督的情况下提供的：

● 使用数字资产作为抵押品提供贷款，例如在MakerDAO系统中。

● 在没有集中控制的情况下交易加密货币，PancakeSwap平台就是一个例子。

● 在DeFi Swap平台上进行ERC-20代币（以太坊标准）的去中心化交换操作。

● DeFi生态系统内各种平台之间的交换实现，例如通过InstaDApp服务。

● 使用凸金融平台创建投资存款。

一方面，监管机构的缺位为金融交易创造了自由。但另一方面，它使DeFi系统不稳定，容易受到网络攻击。

Sergey Kondratenko是一位公认的电子商务服务专家，拥有多年的经验。现在，Sergey是一组公司的所有者和领导者，这些公司不仅从事电子商务的不同领域，而且在世界各大洲的不同司法管辖区成功运营。主要目标是驱动新的流量，创造和提供在线体验，使用户喜爱品牌，并将访客转化为客户，同时最大限度地提高在线业务的整体盈利能力。

Sergey Kondratenko：DeFi的全球性问题

该专家表示，公开数据表明，DeFi协议（TVL，锁定总价值）中的资金总量不断增加。2018年5月，这一数字为1.5亿美元。此后的每一年，直到2021年（包括2021年），金额都在以下范围内变化：5亿美元、9.5亿美元、2360亿美元。

Sergey Kondratenko指出，2022年对加密货币行业来说是艰难的一年。在此期间，DeFi协议（TVL）的资金量显著减少。随之而来的是去中心化金融部门的长期经济停滞。

截至2023年1月1日，DeFi市场总规模为437亿美元，比历史最高点（ATH）下降了约80%。4月份，这一数字达到600亿美元。六个月后，TVL降至初始水平以下。

11月，随着更广泛的加密货币市场复苏，DeFi行业的流动性开始再次上升。然而，截至2023年底，该细分市场的TVL总额估计为600亿美元。

伴随着价格停滞，2023年不断传出DeFi平台遭到黑客攻击的消息。Sergey Kondratenko援引DeFi Llama的报道称，去中心化应用程序的用户因黑客攻击而遭受的总损失超过56.9亿美元。这位专家补充说，跨链式桥梁成为袭击者的主要目标之一。该细分市场的总损失超过27亿美元。

最近，还发生了一起备受瞩目的事件，赫科桥遭到黑客攻击，HTX交易所热钱包被披露。损失估计为1.1亿美元。

2023年秋季，黑客活动也出现激增。他们成功地对DeFi协议进行了攻击。这些非法行动的结果是9月和11月分别造成3.08亿美元和3.31亿美元的经济损失。

Sergey Kondratenko：DeFi在潜在洗钱和恐怖主义融资中的作用

恐怖组织使用加密货币的威胁凸显了当前金融系统的严重脆弱性。据Sergey Kondratenko称，此类犯罪集团成功地利用数字资产筹集了大量资金。同时，它们绕过传统的银行系统，避免国际制裁以及打击洗钱和资助恐怖主义的措施。

这种融资方式对全球安全与稳定构成直接威胁。

该专家报告称，在具体袭击发生前的两年里，与哈马斯和巴勒斯坦伊斯兰圣战组织有关的加密货币钱包收到了超过1.3亿美元的数字货币。这些资金包括袭击发生前不久收到的大量资金。

Sergey Kondratenko指出，这些令人震惊的事实表明，加密货币已成为资助恐怖组织的合适来源。同时，专家认为，已知数字仅代表实际资金数额的一部分。这种情况说明了加密货币的不受控制的交易是如何通过DeFi协议进行的。这导致了全球问题，甚至金融犯罪，这使得金融界考虑监管数字支付和DeFi服务的流动。

DeFi监管的平衡方法：创新、挑战和国际合作——Sergey Kondratenko

DeFi的特点是没有中央管理机构，这从根本上区别于传统的金融体系。Sergey Kondratenko强调，权力下放对DeFi市场遵守反洗钱法构成了重大挑战。专家建议考虑其中最基本的：

DeFi的技术和操作方面的特点是去中心化和匿名性。这给传统的反洗钱系统带来了挑战。由于缺乏中央机构，标准程序难以实施。

处于早期阶段的DeFi特定创新可能会受到过度监管的阻碍。这位专家表示担心，过于严格的监管可能会减缓创新金融技术的增长和发展。

加密货币和DeFi的全球性质给各个国家的监管带来了挑战。需要有效的国际努力来规范这一领域。

-还有人担心，将传统银行规则应用于DeFi可能会导致市场混乱，将一些业务推向阴影。这与引入规则的目的背道而驰，并可能导致相反的效果，Sergey Kondratenko评论了局势发展的一个场景。

专家相信，为了有效监管DeFi组织的活动，考虑到出现的问题和风险，需要一种平衡和详细的方法。Sergey Kondratenko表示，这种方法包括以下要素：

国际合作：

● 制定有效监管DeFi的全球标准和实践。

● 各国合作解决跨境交易和管辖权问题。

规范性依据：

● 制定独特的法规，考虑到DeFi的具体情况并促进创新。

● 支持灵活和适应性强的规则，以促进创新金融技术的发展。

公私合作：

● 政府机构、监管机构和DeFi代表之间的合作，以制定有效的反洗钱战略。

● 协助创造一个促进各方合作的环境。

信息政策：

● 为消费者和DeFi市场参与者举办关于反洗钱合规风险和需求的培训研讨会。

● 对权力下放金融领域的法律要求和责任的认识。

基于技术的解决方案：

● 利用尖端技术创建复杂的DeFi监控和分析工具。

● 开发技术解决方案，帮助在不损害隐私或干扰合法交易的情况下识别可疑活动。

关于在DeFi领域实施传统反洗钱标准的讨论包括安全、监管公平以及创新与监督之间的平衡等问题。Sergey Kondratenko确信，尽管监管DeFi以对抗恐怖组织使用加密货币具有相关性，但也有必要深入研究这些金融平台的去中心化结构的特点。他相信，只有综合的方法才能在监管和支持创新之间找到折衷方案，并保证DeFi的安全和稳定。